Opciones De Acciones Vs Esop

Planes de Acciones de Empleados (ESOP) Un Plan de Acciones de Empleados (ESOP) es un plan de jubilación en el que la empresa aporta sus acciones (o dinero para comprar sus acciones) al plan para el beneficio de los empleados de la compañía. El plan mantiene una cuenta para cada empleado que participa en el plan. Las acciones de las acciones se conceden con el tiempo antes de que un empleado tenga derecho a ellas. Con un ESOP, usted nunca compra o mantiene la acción directamente mientras todavía se emplea con la compañía. Si un empleado es terminado, se retira, se convierte en discapacitado o muere, el plan distribuirá las acciones de la acción en la cuenta de employeersquos. Este tipo de plan no debe confundirse con los planes de opciones sobre acciones de los empleados. Que no son planes de jubilación. En su lugar, los planes de opciones de acciones de los empleados le dan al empleado el derecho de comprar sus acciones companyrsquos a un precio determinado dentro de un cierto período de tiempo. La Administración de Seguridad de Beneficios para Empleados del Departamento de Trabajo de los Estados Unidos, y no la Comisión de Valores y Bolsa, supervisa las ESOP. Si tiene alguna pregunta sobre su ESOP, póngase en contacto con nosotros. Departamento de Trabajo de los Estados Unidos Beneficios a los Empleados Administración de Seguridad División de Asistencia Técnica y Consultas 200 Constitution Avenue, NW, Sala N5625 Washington, DC 20210 Llamada gratuita: 1-866-444-EBSA (3272) Teléfono: (202) 219-8776 Si usted Tiene una queja sobre su plan, puede aprender los procedimientos para presentar una reclamación en el sitio web de EBSArsquos. Para obtener ayuda para encontrar un abogado especializado en asuntos de pensiones, puede visitar el sitio web de la National Pension Lawyers Network. Puede encontrar información sobre pensiones en la página principal de EBSArsquos. Para más información acerca de ESOPs, eche un vistazo a la página web del Centro Nacional de Empleado Ownership. Home 187 Artículos 187 Cómo funciona un plan de propiedad de acciones de empleados (ESOP) ESOPs proporcionar una variedad de beneficios fiscales significativos para las empresas y sus propietarios. Las reglas de ESOP están diseñadas para asegurar que los planes beneficien a los empleados de manera equitativa y amplia La propiedad de los empleados puede lograrse de varias maneras. Los empleados pueden comprar acciones directamente, recibirlas como bonificación, recibir opciones sobre acciones u obtener acciones a través de un plan de participación en los beneficios. Algunos empleados se convierten en propietarios a través de cooperativas de trabajadores donde todos tienen un voto igual. Pero, con mucho, la forma más común de propiedad de los empleados en los Estados Unidos es el plan de propiedad de acciones de los empleados. Casi desconocido hasta 1974, para el año 2014 7.000 empresas tenían ESOPs que cubren 13,5 millones de empleados. Las empresas pueden usar ESOPs para una variedad de propósitos. Contrariamente a la impresión que se puede obtener de las cuentas de los medios de comunicación, ESOPs casi nunca se utilizan para salvar las empresas con problemas8212 sólo a lo sumo un puñado de estos planes se establecen cada año. En cambio, las ESOPs se usan más comúnmente para proveer un mercado para las acciones de los propietarios que salen de compañías cerradas con éxito, para motivar y recompensar a los empleados, o para aprovechar los incentivos para pedir dinero prestado para adquirir nuevos activos en dólares antes de impuestos. En casi todos los casos, las ESOP son una contribución al empleado, no una compra de un empleado. Normas ESOP Un ESOP es una especie de plan de beneficios para los empleados, similar en algunos aspectos a un plan de participación en los beneficios. En una ESOP, una compañía crea un fondo fiduciario, en el cual aporta nuevas acciones de su propio capital o efectivo para comprar acciones existentes. Alternativamente, el ESOP puede pedir dinero prestado para comprar acciones nuevas o existentes, con la compañía haciendo contribuciones en efectivo al plan para permitirle pagar el préstamo. Independientemente de cómo el plan adquiera acciones, las contribuciones de la empresa al fideicomiso son deducibles de impuestos, dentro de ciertos límites. Las acciones del fideicomiso se asignan a cuentas de empleados individuales. Aunque hay algunas excepciones, generalmente todos los empleados a tiempo completo mayores de 21 años participan en el plan. Las asignaciones se realizan sobre la base de un salario relativo o de una fórmula más igual. A medida que los empleados acumulan antigüedad con la empresa, adquieren un derecho creciente a las acciones de su cuenta, un proceso conocido como adquisición. Los empleados deben ser de 100 años de vida dentro de tres a seis años, dependiendo de si la adquisición es todo a la vez (adquisición de acantilado) o gradual. Cuando los empleados salen de la empresa, reciben sus acciones, que la compañía debe recomprar a su justo valor de mercado (a menos que haya un mercado público para las acciones). Las empresas privadas deben tener una valoración externa anual para determinar el precio de sus acciones. En las empresas privadas, los empleados deben poder votar sus acciones asignadas en asuntos importantes, como el cierre o la reubicación, pero la empresa puede elegir entre pasar a través de los derechos de voto (como para el consejo de administración) sobre otras cuestiones. En las empresas públicas, los empleados deben poder votar todas las cuestiones. Usos para ESOPs Para comprar las acciones de un propietario de partida: Los propietarios de empresas privadas pueden utilizar un ESOP para crear un mercado listo para sus acciones. Bajo este enfoque, la empresa puede hacer contribuciones en efectivo deducibles de impuestos a la ESOP para comprar una acciones de los propietarios, o puede tener la ESOP pedir dinero prestado para comprar las acciones (véase más adelante). Para pedir prestado dinero a un menor costo después de impuestos: ESOPs son únicos entre los planes de beneficios en su capacidad de pedir dinero prestado. La ESOP toma dinero en efectivo, que utiliza para comprar acciones de la compañía o acciones de los propietarios existentes. La empresa hace entonces contribuciones deducibles de impuestos a la ESOP para pagar el préstamo, lo que significa que tanto el principal como los intereses son deducibles. Para crear un beneficio adicional para el empleado: Una empresa puede simplemente emitir acciones nuevas o de autocartera a una ESOP, deduciendo su valor (hasta un máximo de 25 de pago cubierto) de los ingresos imponibles. O una empresa puede contribuir en efectivo, la compra de acciones de los actuales propietarios públicos o privados. En las empresas públicas, que representan alrededor de 5 de los planes y cerca de 40 de los participantes del plan, las ESOP se usan a menudo junto con los planes de ahorro para empleados. En lugar de equiparar los ahorros de los empleados con dinero en efectivo, la empresa los equiparará con las acciones de un ESOP, a menudo con un nivel de concordancia más alto. Principales ventajas tributarias Las ESOP tienen una serie de ventajas fiscales importantes, entre las que destacan las siguientes: Las aportaciones de acciones son deducibles de impuestos: esto significa que las empresas pueden obtener una ventaja de flujo de efectivo actual mediante la emisión de nuevas acciones o autocartera al ESOP, Significa que los propietarios existentes serán diluidos. Las contribuciones en efectivo son deducibles: una empresa puede aportar efectivo de forma discrecional año tras año y tomar una deducción de impuestos por ello, si la contribución se utiliza para comprar acciones de los propietarios actuales o para construir una reserva de efectivo en el ESOP para futuros utilizar. Las contribuciones utilizadas para pagar un préstamo que el ESOP saca para comprar acciones de la empresa son deducibles de impuestos: El ESOP puede pedir prestado dinero para comprar acciones existentes, nuevas acciones o acciones de tesorería. Independientemente del uso, las contribuciones son deducibles, lo que significa que la financiación de ESOP se realiza en dólares antes de impuestos. Los vendedores en una corporación C pueden obtener un aplazamiento de impuestos: En las corporaciones C, una vez que ESOP posee 30 de todas las acciones de la compañía, el vendedor puede reinvertir el producto de la venta en otros valores y diferir cualquier impuesto sobre la ganancia. En las corporaciones S, el porcentaje de propiedad de la ESOP no está sujeto al impuesto sobre la renta a nivel federal (y usualmente también a nivel estatal): Esto significa, por ejemplo, que no hay impuesto sobre la renta en 30 de los beneficios de Una corporación de S con un ESOP que sostiene 30 de la acción, y ningún impuesto sobre la renta en absoluto en las ganancias de una corporación de S totalmente poseída por su ESOP. Tenga en cuenta, sin embargo, que el ESOP todavía debe obtener una proporción proporcional de las distribuciones de la empresa a los propietarios. Los dividendos son deducibles de impuestos: Los dividendos razonables utilizados para pagar un préstamo ESOP, pasados ​​a los empleados o reinvertidos por los empleados en acciones de la compañía son deducibles de impuestos. Los empleados no pagan impuestos sobre las contribuciones a la ESOP, sólo la distribución de sus cuentas, y luego a tasas potencialmente favorables: Los empleados pueden pasar sus distribuciones en un IRA u otro plan de jubilación o pagar el impuesto actual sobre la distribución, con cualquier ganancia Acumulados en el tiempo impuestos como plusvalías. Sin embargo, la porción del impuesto sobre la renta de las distribuciones está sujeta a una penalidad de 10 si se hace antes de la edad normal de jubilación. Tenga en cuenta que todos los límites de cotización están sujetos a ciertas limitaciones, aunque éstas raramente representan un problema para las empresas. Advertencias Tan atractivas como estos beneficios fiscales son, sin embargo, hay límites e inconvenientes. La ley no permite que las ESOP se utilicen en asociaciones y en la mayoría de las corporaciones profesionales. Las ESOP pueden ser usadas en corporaciones S, pero no califican para el tratamiento de refinanciamiento discutido arriba y tienen límites de contribución más bajos. Las empresas privadas deben recomprar acciones de los empleados que salen, y esto puede convertirse en un gasto importante. El costo de la creación de un ESOP es también sustancial 8212 quizás 40.000 para el más simple de los planes en las pequeñas empresas y en hasta de allí. Cada vez que se emiten nuevas acciones, el stock de propietarios existentes se diluye. Esa dilución debe ser comparada con los beneficios fiscales y de motivación que un ESOP puede proporcionar. Finalmente, las ESOPs mejorarán el desempeño corporativo sólo si se combinan con oportunidades para que los empleados participen en las decisiones que afectan su trabajo. Plan de propiedad de acciones de empleados - ESOP Un plan de acciones de empleados (ESOP) es un plan de beneficios de empleados definidos de contribución definida (ERISA) Diseñado para invertir principalmente en la acción del patrón patrocinador. Las ESOP están calificadas en el sentido de que la empresa patrocinadora de ESOP, el accionista vendedor y los participantes reciben diversos beneficios fiscales. ESOPs se utilizan a menudo como una estrategia de finanzas corporativas y también se utilizan para alinear los intereses de los empleados de una empresa con los de los accionistas de la compañía. Como las acciones de ESOP forman parte de la remuneración de los empleados por el trabajo provisto para la compañía, las ESOPs pueden usarse para mantener a los participantes del plan enfocados en el desempeño de la compañía y la apreciación del precio de las acciones. Al dar a los participantes del plan un interés en ver que la acción de la compañía funciona bien, se cree que estos planes animan a los participantes a hacer lo mejor para los accionistas, ya que los propios participantes son accionistas. A los empleados se les proporciona tal propiedad a menudo sin costos iniciales. Las acciones proporcionadas pueden mantenerse en un fideicomiso por seguridad y crecimiento hasta que el empleado se retire o renuncie a la empresa. Una vez que un empleado se retira o renuncia, las acciones se devuelven a la empresa para su posterior redistribución o se anulan completamente. Las empresas de propiedad de los empleados son empresas con participación mayoritaria de sus propios empleados. Como tales, estos organizadores son como las cooperativas, excepto que el capital de la compañía no está distribuido igualmente. Muchas de estas empresas sólo otorgan derechos de voto a determinados accionistas. Los empleados mayores también pueden recibir el beneficio de obtener más acciones en comparación con los nuevos empleados. Los planes de propiedad de acciones ofrecen paquetes que actúan como beneficios adicionales para los empleados con el fin de evitar la hostilidad y mantener una cultura corporativa específica que los gerentes de la empresa quieren mantener. Los planes también impiden que los empleados de la compañía tomen demasiadas acciones de la compañía. Otras formas de propiedad de los empleados Otras versiones de la propiedad de los empleados incluyen planes de compra directa, opciones sobre acciones, acciones restringidas, acciones fantasma y derechos de apreciación de acciones. Los planes de compra directa permiten a los empleados comprar acciones de sus respectivas compañías con su dinero personal después de impuestos. Algunos países ofrecen planes especiales calificados de impuestos que permiten a los empleados comprar acciones de compañías a precios rebajados. Las acciones restringidas otorgan a los empleados el derecho a recibir acciones como regalo o como un artículo comprado después de que se cumplan determinadas restricciones, como trabajar durante un período de tiempo específico o alcanzar objetivos de rendimiento específicos. Las opciones sobre acciones ofrecen a los empleados la oportunidad de comprar acciones a un precio fijo durante un período de tiempo determinado. La acción fantasma proporciona bonos en efectivo para un buen desempeño de los empleados. Estos bonos equivalen al valor de un determinado número de acciones. Los derechos de valoración de las acciones otorgan a los empleados el derecho de aumentar el valor de una cantidad asignada de acciones. Estas acciones suelen pagarse en efectivo.